A User’s Guide
Buy book - Money by Laura Whateley
What exactly is the subject of the Money book?
When it comes to personal finance, Money (2018), the well-known guide to everything money, cuts through the jargon and explains everything in simple and easy language. It is jam-packed with practical information that will help you finally deal with those annoying financial issues you've been putting off for far too long, from debt management to retirement planning. It's time to regain control of your money and to feel good about yourself.
Who is it that reads the Money book?
- Millennials are trying to make ends meet in a financial system that is both complex and costly.
- People who are always worried about their expenditures because they are cash-strapped.
- Anyone who wishes to reduce their financial stress while also increasing their wealth for the future.
Who is Laura Whateley, and what is her story?
Laura Whateley is a multi-award-winning journalist who focuses her work on consumer financial issues. She is most known for her money-themed agony-aunt column, which she writes under the pseudonym "The Troubleshooter" for The New York Times and which is published weekly. She also contributes to various publications on the topic of personal finance, including The Guardian, The Observer, Dow Jones, and Moneywise magazine.
Vad finns exakt i det för mig? Make better use of your money and you'll feel better about your financial situation.
Do you ever find yourself in a situation where you don't have enough money? Do you ever feel that money is slipping through your fingers as quickly as a bar of soap? Does it make you feel more comfortable to bury your head in the sand rather than deal with your expenses or go through your bank statements? If this describes you, you are not alone in feeling this way. Being financially literate is not something that most of us take for granted.These notes are intended to assist you in gaining control over your finances by providing you with the information and skills you need to make educated financial decisions in the future. So, what are you holding out for now? It is past time to begin studying, to begin saving, and to look forward to a more peaceful and secure future.
The following topics will be covered in these notes: how the Japanese have elevated budgeting to an art form; how your income may be funded by immoral businesses without you being aware of it; and why you should definitely invest more in your retirement than you think.
By saving for a bigger down payment and cutting down on your expenditures, you may get a better deal on your mortgage.
As a starting point, let us consider one of the most difficult financial issues of our times – and one that is most likely your biggest cost – namely, housing. House prices in Western nations have risen significantly in recent decades, particularly in the United States. For a whole generation of young people, the possibility of house ownership has become nothing more than a pipe dream as a result of this. According to a study by the Institute for Fiscal Studies, typical home prices in the United Kingdom have increased to at least 10 times the average income of 25 to 34-year-olds, and in London, they have climbed to as much as sixteen times the average pay. In light of the fact that you will almost certainly be unable to borrow more than four or five times your annual income with a mortgage, it is easy to see why there is an affordability issue - the numbers just do not add up.
Tyvärr, för individer som vill klättra upp på bostadsstegen, finns det inga snabba korrigeringar. Istället måste de vara tålamod. Det finns dock steg du kan göra för att få dig att verka mindre farlig för långivare, vilket gör att du kan låna mer och få en mer prisvärd inteckning. Den viktigaste lektionen att ta bort detta är: Genom att spara för en större utbetalning och minska dina utgifter kan du få en bättre affär på din inteckning. Huruvida du har råd att köpa ett hem bestäms mest av två faktorer: huruvida du kan samla in tillräckligt med pengar för en utbetalning eller inte eller inte kan övertyga en bank att låta dig låna resten av pengarna.
När det gäller insättningar är den allmänna regeln att ju mer pengar du kan lägga ner som en utbetalning, desto mindre pengar måste du låna och desto lägre kommer din ränta sannolikt att vara. Majoriteten av första gången köpare kommer bara att ha råd med en insättning som är lika med 5 procent av det totala värdet på det hem de vill köpa. Här är emellertid några råd: om du kan kretsa ihop minst en insättning på tio procent, bör du göra det, eftersom detta är det minsta som krävs för att kvalificera dig för mycket lägre räntor. Hur mycket pengar du kan låna från banken förlitar sig mest på din inkomst, vilket du troligtvis inte kan göra mycket åt på kort sikt. Ett alternativ är att bilda ett partnerskap med en annan tjänsteman, som i huvudsak kommer att fördubbla det belopp du kan låna.
Det är också viktigt att överväga dina utgifter. När du ansöker om ett lån måste du tillhandahålla minst tre månaders kontoutdrag-eller två till tre års kontoutdrag om du är egenföretagare-så att göra sena betalningar eller göra extravaganta inköp under denna tid period är kritisk. Denna djupgående undersökning av din ekonomiska situation kan verka överdriven, men det bör få dig att överväga om du verkligen har råd att göra månatliga hypoteksbetalningar under överskådlig framtid. Eller även om du verkligen vill.
Att förbättra din kreditpoäng kan leda till bättre villkor för lån och inteckningar i framtiden.
Din kreditpoäng är ett annat viktigt element som banker överväger när du bedömer dig för en inteckning, eller för något lån, för den delen, är din ekonomiska historia. Kreditreferensbyråer beräknar din kreditpoäng, som visas i din kreditrapport. Alla dina kontakter med finansinstitut, som banker och energileverantörer, spåras av dessa organisationer. Syftet med en kreditpoäng är att analysera ditt tidigare upplåningsbeteende för att ge långivare en viss indikation på hur troligt du är att återbetala ett lån i framtiden, om du är godkänd för ett. Den viktigaste lektionen att ta bort detta är: att förbättra din kreditpoäng kan leda till bättre villkor för lån och inteckningar i framtiden.
Kreditbetyg krävs för en mängd olika transaktioner, allt från att kvalificera sig till ett kreditkort till att bli godkänd som hyresgäst. Men mest betydelsefullt är de skyldiga för att kvalificera sig för lägre räntelån. Alla märken i din kreditrapport, vare sig det är ett resultat av att till exempel upprepade gånger misslyckas med att betala en räkning, kan leda till att du avvisas för en lägre ränta, vilket kostar dig tusentals dollar i ytterligare ränta. Kreditspoängsystemet innehåller också en egenhet som har länge förvirrat konsumenter: att ha ingen kredithistoria är ofta sämre än att ha en dålig kredithistoria. Detta är en grävling som har länge förvirrade låntagare. Men tänk på detta: Om en främling närmade sig dig och bad om pengar, och du visste ingenting om deras historia om återbetalning av lån, skulle du tveka att ge dem pengar också. Långivare behöver någon form av grund för sina beslut.
Speciellt för första gången köpare som ännu inte har haft möjlighet att etablera en kredithistoria, kan detta vara en utmaning för dem. Den snabbaste och mest enkla lösningen är att börja låna blygsamma summor pengar. Använd kreditkort för till exempel vardagliga utgifter, men se till att du betalar dem i sin helhet varje månad. När det gäller att förbättra din kreditpoäng finns det många alternativ tillgängliga för dig. Till att börja med kan du betala alla dina betalningar enligt schemat. Under de kommande sex åren kommer standardvärden att visas på din kreditrekord. Undvik att ansöka om för många finansiella produkter på kort tid, till exempel sparkonton, lån och kreditkort. Detta är rynkat av många långivare, som kommer att avvisa din ansökan. Och kom ihåg att även om din ansökan nekas kommer den fortfarande att påverka din kreditpoäng.
Det kan vara mycket irriterande att inse att dessa mysteriumkreditbyråer har en så skrämmande grad av inflytande över dina ekonomiska och personliga angelägenheter. Det är viktigt att inse att du har något rättsligt skydd. Om du ser något i din kreditrapport som du tror är felaktig, kontakta kreditrapporteringsbyrån för att få problemet utredas och om möjligt tas bort från din rapport.
Oavsett hur mycket skuld du har är det inte omöjligt att betala.
En av de frågor som kännetecknar denna generation är oförmågan att köpa ett hem; En annan är skuld. Vi är i skuld upp till våra ögonbollar, oavsett om det beror på långsiktiga inteckningar, orimliga studielån eller stigande kreditkortsskuld. miljoner människor som lider av en allvarlig skuldfråga, enligt skuldavlastningsorganisationen, Stepchange. Du är inte ensam om du lider av skuld, så känn dig inte dålig för dig själv. Du måste dock behålla kontrollen över situationen. Du kommer att spara mycket tid och pengar på lång sikt om du lär dig att hantera dina skulder ordentligt. Den viktigaste lektionen att ta bort från detta är att skuld inte är oöverstiglig, oavsett hur mycket du är skyldig den.
Även om det kan verka enkelt, är den allmänna tumregeln när du lånar pengar att låna så lite som möjligt och att betala tillbaka det så snart som möjligt, oavsett omständigheterna. Mängden ränta som måste betalas ovanpå det lånade beloppet minskas till följd av denna strategi. Så låt oss säga att du är skyldig 3 000 £ på ditt kreditkort och måste betala ränta till en ränta på 19 procent. Den minimala nödvändiga betalningen varje månad, till exempel, 74 £, skulle ta dig 27 år att betala av din skuld i sin helhet, och det skulle kosta dig totalt 7 192 £ för att göra det. Det är mer än dubbelt så mycket pengar du lånade. Som ett alternativ, om du tvingade dig själv att betala 108 £ per månad, skulle du kunna betala av hela skulden på tre år och skulle bara ha spenderat 3 879 £ totalt. Det är bara inte ekonomiskt vettigt att begrava huvudet i sanden och låtsas att dina skyldigheter inte finns. Du kommer bara att förstärka den smärta du måste ta itu med i framtiden.
Om du har problem med att hålla jämna steg med dina skuldbetalningar bör du prata med dina borgenärer om att ordna ett mer hanterbart återbetalningsschema. Efter att ha hört din berättelse kommer många borgenärer att förlänga dig en räntefri nådperiod på minst 30 dagar om du förklarar dina omständigheter. Om det inte fungerar har du fortfarande alternativa val. Skuld är inte något som borde hålla dig vaken på natten. Det är viktigt att komma ihåg att ingen skuld är oöverstiglig. Till och med konkurs är inte så svårt att återhämta sig från om du väljer att torka skifferen och börja från början senare. Om du har en betydande mängd skuldskuld och har svårt att betala det, bör du söka professionell hjälp. Lyckligtvis finns det många organisationer som ägnas åt att hjälpa individer i din situation. Om du bor i Storbritannien kan du dra nytta av Stepchanges online -skuldkalkylator och gratis rådgivningstjänst.
Du kan budgetera effektivt utan att behöva minska din livskvalitet under processen.
Tyvärr, på grund av stigande bostadspriser och återbetalningsförpliktelser, är majoriteten av oss alltid i behov av fler medel. I händelse av att vi inte kan generera ytterligare pengar finns det i princip bara ett val kvar: budgetering. Budgetering å andra sidan kommer inte alltid lätt till oss. Det är ofta bekvämare att blinka våra kreditkort än att motstå våra frestelser. Vi kan ha ett problem eftersom vi ofta använder detaljhandelsbehandling för att få oss att må bättre. Som ett resultat, när vi hör termen budgetering, framkallar det bilder av puritansk åtstramning och ett liv så enkelt som en tallrik med brödpinnar.
Budgetering, å andra sidan, behöver inte indikera en minskning av den totala livskvaliteten. Vi är alla medvetna om att en stor del av det vi köper gör oss inte lyckliga. Med andra ord, budgetering handlar inte om att förneka sig självens glädje; Snarare handlar det om att minska slösande utgifter. Och för att göra detta måste vi vara lite mindre tankelösa med våra betalkort och lite mer uppmärksamma på våra kreditkort. Den viktigaste lektionen att ta bort detta är att du kan budgetera effektivt utan att offra din livskvalitet. När det gäller detta kan den japanska uppfattningen om Kakeibo verkligen komma till nytta. Bokstavligen hänvisar termen till en slags hembok där du behåller dina dagliga utgifter, till exempel mat och verktyg. Dessutom hänvisar personlig pengarhantering till konceptet och färdigheten att hantera sin egen ekonomi.
Kakeibos primära mål att uppnå detta är att införa en känsla av medvetenhet i dina dagliga utgifter. Att vara riktigt ärlig, ibland är allt som krävs för att hålla dina utgifter under kontroll bara att vara medveten om det. Om du var medveten om att 4 -magasinet med räkor Gyoza du köper till lunch varje dag kostar dig mer än 1 000 £ per år, skulle du troligtvis packa din egen lunch oftare än du gör nu. Det första steget i att använda Kakeibo -tekniken är att göra några grundläggande redovisningsberäkningar. Räkna upp hela din månadsinkomst och dra sedan av alla dina väsentliga utgifter från detta nummer, till exempel hyres- och verktygsräkningar. Välj sedan ett sparmål för dig själv - till exempel 20 procent av din lön - och ta bort det beloppet från summan. Dela sedan upp vad som finns kvar i fyra delar, så har du tillräckligt med pengar för att komma förbi resten av veckan.
Nästa steg är att dela upp dina pengar i flera krukor. När allt kommer omkring, om du har pengar på ditt kontrollkonto, kommer du sannolikt att betrakta det rättvist spel för att spendera i din egen åsikt. Som ett resultat, så snart din lönecheck mottas varje månad, dela upp det i tre distinkta konton: ett för Besparingar, en för nödvändigheter och en annan för allmänna utgifter (som livsmedel). Kakeibo -tekniken gör det enkelt att spara pengar med minst ansträngning. Eftersom du har slutfört alla beräkningar i förväg kommer du inte att behöva slåss med mental aritmetik när ditt kort redan är på plats.
Att lägga dina pengar i en fond är en riskfri metod för att öka dina pengar.
Sedan finanskrisen 2008 har räntorna sjunkit till historiska lågheter och till och med sjunkit under inflationstakten. Detta innebär att dina besparingar ökar med en långsammare takt än hastigheten med vilken värdet på valutan sjunker. För att uttrycka det på ett annat sätt förlorar du pengar. Det är därför det kan vara att föredra att överföra dina pengar från ditt sparkonto och till en investeringsfond istället, eftersom avkastningen på investeringsfonder ofta är högre. Den viktigaste lektionen att ta bort detta är: att lägga dina pengar i en fond är en riskfri metod för att öka dina pengar. Men håll på en sekund. Investerar? Är det inte sant att du måste vara i linje med kontanter för att investera? Tja, inte riktigt, såvida du inte planerar att gå full varg av Wall Street på alla. Det är sant att det inte är svårare att investera dina pengar än att skapa ett sparkonto - allt du behöver är några timmar efter jobbet på en vardag för att slutföra processen.
Det är dock möjligt att du inte har någon tidigare erfarenhet inom investeringsområdet. Hur kommer du igång? Merparten av tiden kommer du att göra din investering i en fond via en online -plattform som kallas en stormarknad. Det här är företag som hanterar dina tillgångar för dina räkning i gengäld för en avgift, och i utbyte ger de dig en mängd olika verktyg, råd och bilder för att hjälpa dig att hantera din portfölj. Om du inte har en stark önskan att bli engagerad, är du inte skyldig att göra några val om vilka aktier eller tillgångar du ska köpa. Ett av de viktigaste besluten du måste fatta är vilka investeringsfonder du vill delta i. Att investera i fonder liknar att lägga pengar i en stor potten där en grupp olika investerare har samlat sina resurser. En fondförvaltare eller någon med erfarenhet inom området är den enda som kan göra de tuffa valen om var och vad man ska investera i en fond.
Allt är fantastiskt, men investerar inte ett farligt förslag? I viss utsträckning, ja, det finns en risknivå i samband med att investera i teorin. Men i verkligheten, om du bara investerar i fonder, är det dock osannolikt att du kommer att sluta med mindre pengar än du började med. Detta beror på det faktum att hela syftet med en investeringsfond är att minska risken. Detta åstadkommes genom att tillhandahålla varje medlem av fonden med ett proportionellt intresse i ett mycket bredare och mer diversifierat utbud av tillgångar än någon person kunde köpa på egen hand. Ju större diversifiering av tillgångar som innehas av investerare, desto mindre mottagliga är de för förändringar i värdet på någon typ av tillgång. Detta tillvägagångssätt är känt som diversifiering-ibland känd som att du inte placerar alla dina ägg i en korg-och det anses vara en av grunden för riskberoende investeringar.
I slutändan är upplevelsen av att lägga dina pengar i en fond ganska lik den för att hålla dem på ett sparkonto. Således är det ett äkta alternativ till att öka dina pengar som bör övervägas.
Att ställa in en pensionsplan så snart som möjligt rekommenderas.
Även bland personliga finansiella ämnen rankas pensioner som en av de minst tilltalande - och det säger något. Att spara för en framtid som kanske eller inte kan förekomma, i konton som du kanske inte kan komma åt i årtionden, är den minst roliga typen av besparing. Åtminstone, att spara för ett hem eller en semester erbjuder dig något konkret att se fram emot inom en snar framtid. Ändå är det avgörande att avsätta pengar för framtiden. Du kanske inte vill höra det, men du blir gammal vid någon tidpunkt. Och när den genomsnittliga livslängden ökar med dagen vill du förmodligen inte hälla kaffe när du är långt förbi din 100 -årsdag. Den viktigaste lektionen att ta bort detta är att ju tidigare du börjar spara för pension, desto bättre.
Den hårda verkligheten är att det är att föredra att börja bidra till en pension när du fortfarande är i tjugoårsåldern. Du kommer att ha mer tid att göra donationer och se din potten öka till följd av mirakelet med sammansatt ränta om du börjar så snart som möjligt. Men varför behöver du en pension i första hand? Varför kan du inte bara placera dina pengar på ett sparkonto? Regeringar, å andra sidan, är angelägna om att deras folk ska börja spara för pension medan de fortfarande är unga och tjänar inkomst. Som ett resultat, för att uppmuntra människor att rädda, tillhandahåller regeringen betydande skattelättnader på pengar som investerats i pensionsplaner. På sin mest grundläggande nivå är en pension inget annat än ett sparkonto eller en investeringsfond som har förpackats i en skatteförmån för att göra det mer tilltalande.
Det är därför att investera i en pension är en mer lönsam metod för att spara än att bara deponera pengar på ett bytesbalans eller sticka dem under sängen tills du till exempel är 70 år gammal. Nackdelen är naturligtvis att du måste hålla pengarna inlåsta tills du når pensionsåldern. Så hur mycket pengar ska du lägga åt sidan? Förbered dig själv, eftersom det troligtvis kommer att vara mycket mer än du förväntar dig. Majoriteten av experterna tror att du, för att behålla din nuvarande levnadsstandard vid pensionering , som du bör förutse att vara minst 20 år. Som ett resultat, förutsatt att din nuvarande inkomst är cirka 30 000 pund, måste du spara 400 000 £ för att få en årlig betalning på 20 000 £ under 20 års pension. För att spara så mycket pengar skulle du behöva lägga åt sidan 750 £ varje månad för din pensionsfond.
Detta kan kanske inte gälla för dina egna omständigheter, men det bör tjäna som en katalysator för en förändring i ditt sinne. Att använda en online -pensionskalkylator är den snabbaste och mest exakta metoden för att ta reda på hur mycket du behöver spara.
Att diskutera pengar med din partner på ofta och öppen basis kan hjälpa till att stärka din relation.
En vädjan till författarens kolumn i Agony-Aunt mottogs en gång från en ung dam som fångades i en ovanlig benägenhet. Hon sa att hon just hade flyttat in i sin pojkvän för att spara pengar på hyran. Men hennes pojkvän, som var ägaren till fastigheten och hade en inteckning på den, krävde att hon skulle betala honom hyra. Hon kommenterade att även om det verkar rättvist att de borde dela ut utgifterna, undrar hon om hon inte bara hjälper honom att betala ner hans inteckning på ett hem där hon inte har något ägarintresse. Vad är dina tankar? Är detta en rimlig situation? Utnyttjas hon, eller utnyttjas hon? Du bör vara medveten om att det inte finns något korrekt sätt att dela dina ekonomiska resurser. Det är i slutändan upp till varje par att förhandla om en lösning som är tillfredsställande för dem båda. Verkligheten är att par inte alltid kommer överens om allt, så de bör vara beredda på några obekväma diskussioner vid middagsbordet.
Den viktigaste lektionen att ta bort detta är: att diskutera pengar med din partner på ofta och öppen basis kan hjälpa till att stärka din relation. Dessa pengar är den vanligaste orsaken till konflikt mellan par i relationsterapi bör inte överraska någon. Det faktum att makar ofta har helt olika förväntningar på pengarnas sociala värde och hur det ska spenderas är en bidragande faktor till frågan. Till exempel kan en make överväga att extravaganta kläderutgifter är ett tecken på framgång, medan den andra kan betrakta dem som ett slöseri med pengar. Som ett resultat förespråkar Couples rådgivare öppna och ofta diskussioner om ekonomiska förväntningar - särskilt om du och din partner har delat ekonomiska resurser.
Alla förargelser du kan ha när det gäller pengar måste uttryckas och diskuteras med din make. Även om de kan verka obetydliga och ovärda diskussioner, har de potentialen att spiral ut ur kontroll och resultera i mer katastrofala tvister. Contracting är en metod som paras rådgivare använder för att hjälpa till att återuppbygga förtroendet för deras relation när det gäller pengar. Du kan också testa det hemma. Konceptet bakom Contracting är att du och din partner arbetar tillsammans för att utveckla en uppsättning finansiella regler som ni båda är överens om innan du fortsätter. Som ett exempel kan du i ditt kontrakt inkludera att den andra personen inte får kommentera några inköp du gör med ditt eget konto. Alternativt kan du bestämma hur mycket varje individ ska betala för hyra och utgifter baserat på deras respektive inkomster.
Kom ihåg att att vara rättvis i en relation inte nödvändigtvis innebär att varje partner måste ge samma summa pengar till förhållandet. Att hitta ett par som tjänar samma summa pengar när de först träffas och fortsätter att tjäna samma summa pengar för resten av livet tillsammans är mycket ovanligt.
Att hantera din ekonomi kräver också hanteringen av din känslomässiga koppling till pengar.
Även om pengar inte kan användas för att köpa lycka, kan ständigt känna som om du inte har tillräckligt med det kan ha en negativ inverkan på din mentala hälsa och den allmänna livskvaliteten. Den olyckliga verkligheten är att ekonomisk stress och mentalhälsoproblem ofta förenar varandra och producerar en nedåtgående spiral. Vår mentala hälsa påverkas av pengar när vi till exempel drivs för tunna för att uppfylla vårt ekonomiska ansvar eller vi känner oss överväldigade av våra skuldförpliktelser. Enligt Mental Health Charity Mind är individer som är i oöverskådlig skuld 33 procent mer benägna än den allmänna befolkningen att drabbas av förtvivlan och ångest än de som inte är det. När vi är ledsna eller stressade kan vi ha svårt att konfrontera räkningarna och skuldbrev som oväntat kommer in i våra brevlådor. Alternativt spenderar vi det för att må bättre om oss själva.
Den viktigaste lektionen att ta bort detta är: Att hantera din ekonomi kräver också hanteringen av din känslomässiga koppling till pengar. Ekonomisk terapi, som nyligen har vunnit popularitet i USA, grundar sig på förståelsen av förhållandet mellan våra pengar och vårt sinnestillstånd. Ekonomisk terapi kombinerar praktisk ekonomisk vägledning med mer konventionell emotionell och psykologisk terapi för att ge en omfattande behandlingsplan. Vad denna praxis visar är att hantering av pengarfrågor innebär mycket mer än att bara utföra en del redovisning och sätta upp budgetplaner för framtiden. I slutet av dagen handlar pengarhantering om att kontrollera din relation med pengar - det vill säga hur pengar påverkar dina känslor och beteenden. Låt oss ta en titt på några praktiska förslag som borde få dig att känna dig lite bättre om din ekonomiska situation.
Först och främst, var realistisk när det gäller din ekonomiska planering. Att försöka hålla dig till en orimlig budget kan göra att du känner dig eländig när du slutar gå över budgeten. Du kan därför besluta att överge dina budgetinsatser helt. Kom alltid ihåg att avsätta lite pengar för roliga och trevliga aktiviteter också. Därefter kan du överväga att köpa en filmapp för att behålla all din finansiell information, till exempel räkningar, kvitton och uttalanden, på ett ställe. Du bör definitivt prova det om du inte redan har gjort det. Det är en riktigt katartisk ritual som gör underverk i behandlingen av spridningssyndrom.
Dessutom kanske du vill tänka på att integrera en humörjournal i din hushållsbok. Detta innebär att du förutom att hålla reda på dina ordinarie utgifter också hålla reda på hur du känner dig när du spenderar pengar. Du kanske har lagt märke till att du bara handlar på internet på kvällarna när du är trött på dagens aktiviteter. Som ett resultat kan du införa en regel om att du bara får göra inköp på morgonen - vid vilken tidpunkt kommer du troligtvis inte längre att vilja föremålet.
Etiska fonder är ett säkrare och lönsamt investeringsval för dina pengar.
Håller du med National Rifle Association: s position? Vad sägs om oljeföretag som Shell eller ExxonMobil, till exempel? Det är möjligt att du inte är en hög anhängare av vapenrättigheter eller fossila bränslen, men det finns en god möjlighet att du indirekt stöder dessa företag utan att ens inse det. Även om du aldrig har fått ditt namn infört en arbetsplatspension, finns det en stor möjlighet att en eller flera av de investeringsfonder som valts av din pensionsleverantör innehåller aktier i företag som du tror är etiskt och ekologiskt otroliga i deras affärsmetoder. Så, vad kan du göra för att bekämpa den här situationen? Är det inte sant att du inte har något att säga i vem din pensionsleverantör väljer att investera i? Lyckligtvis blir det enklare för individer som är oroliga för den etiska effekten av sina pengar att vidta åtgärder för att ta itu med frågan.
Den viktigaste lektionen att ta bort detta är att etiska medel är ett säkrare och lönsamt investeringsval. De flesta sysselsättningspensionsplaner bör ge dig möjligheten att byta standardfond till det som kallas en etisk fond, om du väljer. Detta är en investeringsfond som utesluter företag som anses vara skadliga för samhället eller miljön, till exempel vapentillverkare och spelwebbplatser, bland andra. Du kanske till och med kan investera i en positiv inverkan som går ett steg längre i sina ansträngningar. Dessa antar en mer proaktiv strategi för att investera genom att bara investera i företag som anses ha en gynnsam effekt på miljön eller samhället. Till exempel etablerade Dame Helena Morrissey världens första "kvinnliga fond", som uteslutande investerar i företag som har en stark meritlista inom områdena jämställdhet och mångfald, enligt Financial Times.
Historiskt sett var ett av de viktigaste argumenten mot att investera i etiska medel att de inte var lika lönsamma som konventionella fonder. Naturligtvis, om du investerar i pengar, gör du det troligtvis för att du vill se dina pengar öka. Som ett resultat kan du vara benägen att lägga dina egna intressen framför allmänhetens intressen. Till ens fördel är uppfattningen att antagande av en etisk ståndpunkt innebär att det föregår ekonomisk vinst inte längre utbredd. Experter, å andra sidan, uttrycker alltmer en motsatt synvinkel. På lång sikt kan etiska investeringar visa sig vara både säkrare och mer lönsamma.
Detta är ett resultat av samhällets skiftande värden. De är mycket mer socialt och ekologiskt medvetna än deras baby-boomer-förfäder och föremödrar, vars rikedomar de kommer snart att ärva. På grund av den växande efterfrågan på regeringar att reglera dessa sektorer ses företag som vapentillverkare och leverantörer av fossila bränslen, som tidigare ansågs vara säkra satsningar, allt mer som farliga. Vi måste alltid komma ihåg att våra handlingar och beslut påverkar den faktiska världen. Därför måste vi fatta smarta ekonomiska beslut.
Pengar, det sista kapitlet, är en sammanfattning av boken.
Dessa anteckningar bör lämna dig följande take-away-meddelande: Att komma på din ekonomi kräver att man tar upp både den praktiska sidan av pengar-att lära dig hur finansiella produkter fungerar och hur du använder dem till din fördel-och den personliga sidan av pengar-lärande För att kontrollera hur pengar påverkar dina känslor och beteenden. Att ta på sig den praktiska sidan av pengar kräver lite studie, och kanske har dessa anteckningar redan hjälpt till att avmystifiera esoteriska ämnen som att öka din kreditpoäng eller inrätta ett pensionskonto. Det första steget i att få grepp om den personliga aspekten av pengar är att genomföra viss självreflektion. Om du vill föra dina personliga övertygelser och attityder om pengar i linje med dina och din partners utgiftsmönster är det kritiskt att undersöka dem först. Råd som kan genomföras: Använd metoden 50/20/30. Det är fördelaktigt att dela upp dina pengar i olika krukor eftersom de kommer in varje månad för att budgetera effektivt med minsta arbete. Metoden 50/20/30 ger dig en anständig uppfattning om hur du ska dela dina pengar baserat på dina omständigheter. Hyra, räkningar och transportkostnader kvalificerar sig alla som nödvändigheter, så lägg 50 procent av din lön på ett konto för dem. De återstående 20% går till återbetalning av skulder, eller om du har betalat ut alla dina skulder kan det placeras på ett sparkonto. De återstående 30 procenten deponeras på ditt nuvarande konto, vilket är det absolut maximala beloppet du kan spendera på drycker under hela månaden.
Köp bok - pengar av Laura Whateley
Skriven av BrookPad Team baserat på pengar av Laura Whateley